Ibercaja lanza un nuevo fondo garantizado referenciado a cinco valores del IBEX

Ibercaja ha comenzado a comercializar un nuevo fondo de inversión garantizado, cuyos rendimientos están referenciados a cinco valores de primera fila del IBEX 35. Estos son Telefónica, Repsol, Iberdrola, Banco Popular y BBVA.

El nuevo fondo, Ibercaja Doble Garantía, FI, está dirigido de forma prioritaria para clientes de un perfil conservador y que desean invertir a medio plazo aprovechando el potencial alcista de la bolsa española.

La inversión mínima es de 300 euros y se aconseja un plazo mínimo de la inversión de 4 años, hasta el 30 de abril de 2010, que es la fecha de vencimiento de la garantía del capital inicial. El periodo de comercialización finaliza el próximo 28 de febrero (inclusive).

Ibercaja Doble Garantía, además de garantizar el 100% del capital inicial invertido el 1 de marzo de 2006 hasta el 30 de abril de 2010, aporta un cupón anual del 4,5% si las cinco acciones de la cesta están por encima de su valor inicial. En caso de no cumplirse esta condición en alguno de los años, el partícipe recibirá un cupón igual al 0,5% por cada año que la cesta de los cinco valores de referencia haya quedado por debajo de su valor inicial.

Pero este fondo disfruta de una ventaja añadida para el inversor que es el llamado efecto memoria y que consiste en lo siguiente: cuando un año se cumple la condición de que todas las acciones terminen por encima del valor inicial, automáticamente se consigue el 4,5% de ese año junto con los devengos del 4,5% de todos los año anteriores que no se hubiera cumplido la condición citada. También queda consolidado el 0,5% obtenido anteriormente, en los ejercicios donde los valores de referencia han descendido por debajo de su valor inicial. Ambos rendimientos se cobran al vencimiento.

Con esta estructura de garantía y revalorización, los inversores pueden obtener con el Fondo Ibercaja Doble Garantía unos rendimientos máximos del 19,55% (4,37% TAE) y unas ganancias mínimas garantizadas del 2% (TAE 0,48%).

Semestralmente, el fondo Ibercaja Doble Garantía tiene ventanas de liquidez, es decir, que cada seis meses se podrán hacer reembolsos totales o parciales del mismo sin pagar la comisión del 5% en concepto de reembolso. La comisión de gestión que devenga el fondo es el 1,05% anual.

Ibercaja Gestión cerró el ejercicio 2005 con un volumen de patrimonio gestionado en fondos de inversión y SICAVs de 5.377 millones de euros, con un crecimiento del 15%. Ibercaja está consolidada como noveno grupo financiero del país en el ranking por volumen gestionado, con una cuota de mercado en fondos de inversión del 2,17% que se eleva a más del 3% en términos de número de partícipes.

En 2005 los grandes triunfadores en términos de rentabilidad han sido los fondos de renta variable que han obtenido de forma mayoritaria rentabilidades superiores al 10%. A lo largo del año Ibercaja Gestión ha mantenido varios fondos, sectoriales y geográficos, entre los más rentables del sector.

Los analistas de la Gestora señalan que los fondos de inversión siguen teniendo este año un buen atractivo para materializar el ahorro. La renta variable será el activo que mejor se comporte, y recomiendan tener al menos un 30% de la cartera invertido en renta variable.

Asumimos, estiman que continuará la demanda de fondos garantizados por parte de los ahorradores más conservadores, que compartirán espacio con los fondos monetarios dinámicos y los fondos de gestión alternativa. Los fondos de inversión libre o hedge ? funds serán la principal novedad de este año.